Ведомости,
7 февраля 2011 г.
Якорь для ВТБ 1250 просмотров
Одним из стратегических инвесторов при покупке госпакета ВТБ может стать итальянская страховая группа Generali. За 10% ВТБ правительство надеется выручить не менее $3,5 млрд.
Сегодня начнется роуд-шоу находящихся в федеральной собственности 10% акций ВТБ, сообщило правительство. Участник переговоров по сделке говорит, что роуд-шоу пройдет в США, Великобритании, странах Скандинавии, Германии и Москве и завершится 11 февраля.
У правительства и банка есть якорные инвесторы, которые могут стать покупателями части пакета, главным стратегическим инвестором может стать крупный итальянский финансовый институт — Generali, рассказывают два участника консультаций по сделке. Один из них знает, что Generali купит менее половины 10%-ного пакета.
Приватизация 10% ВТБ была запланирована на 2010 г. ВТБ в кризис продал правительству допэмиссию за 180 млрд руб. и должен вернуть хотя бы часть этих средств, объяснял спешку с приватизацией госбанка бывший правительственный чиновник. Покупателем 10% акций ВТБ может стать пул инвесторов во главе с американским инвестфондом TPG, говорил в прошлом году президент ВТБ Андрей Костин: у TPG мандат на привлечение группы из 8-10 инвесторов, каждый из которых выкупит 1-1,5% акций ВТБ, а в сделке могут принять участие суверенные фонды стран Азии и Ближнего Востока. Агентом по продаже правительство назначило банк Merrill Lynch.
Но сейчас условия продажи изменились. Сбор предложений будет вести Merrill Lynch совместно с Deutsche Bank и «ВТБ капиталом», говорится в сообщении правительства. Появление новых консультантов собеседники «Ведомостей» объясняют тем, что изменился формат сделки: предполагалось частное размещение, а теперь оно будет публичным — это экономически выгоднее. В октябре прошлого года первый зампред правительства Игорь Шувалов говорил, что 10% акций ВТБ могут быть проданы минимум за $3 млрд. Сейчас продажа будет с дисконтом к рыночной цене, говорит один из собеседников «Ведомостей», в пятницу на ММВБ 10% акций ВТБ стоили $3,6 млрд.
По словам трех участников консультаций по сделке, обсуждается сумма не менее $3,5 млрд. Сумма может оказаться и другой — идут согласования на уровне администрации президента, знает один из них. В пресс-службе Минэкономразвития оценку не комментируют. В ВТБ отказались от комментариев.
Может измениться и роль TPG. По словам одного из финансистов, TPG может вообще прекратить участие в сделке. Другой собеседник «Ведомостей» говорит, что вопрос о том, будет TPG организатором или якорным инвестором, решится в течение недели. Собеседники «Ведомостей» сообщают, что помимо Generali может появиться еще один стратегический инвестор.
Завершение сделки ожидается в феврале 2011 г. Правительство в пятницу объявило, что не планирует продавать дополнительные пакеты акций ВТБ в течение как минимум трех месяцев с момента завершения сделки. «В этом году мы будем свидетелями продажи 20% акций ВТБ», — говорил на прошлой неделе министр финансов Алексей Кудрин.
Один из собеседников «Ведомостей» говорит, что в 2011 г. правительство не будет продавать более 10% акций банка. Другой утверждает, что второй продажи, по крайней мере публичной, в этом году не будет. Вполне возможно, что в 2011-2012 гг. ВТБ потребуется дополнительный капитал — банк собирается участвовать в капитале других кредитных организаций, — и ему придется проводить размещение допэмиссии акций в свою пользу, говорил в январе первый зампред ЦБ Алексей Улюкаев. Собеседники «Ведомостей» утверждают, что вариант с допэмиссией теоретически возможен и в нынешнем году, если за счет поглощений капитал ВТБ уменьшится.
Сейчас ВТБ покупает Транскредитбанк и ведет переговоры о приобретении Банка Москвы. «На покупку Транскредитбанка у ВТБ достаточно средств», — полагает руководитель аналитического отдела JPMorgan в России Алекс Кантарович, а хватит ли у ВТБ капитала для покупки Банка Москвы, зависит от цены сделки — она может быть в диапазоне $6-10 млрд за 100% и, если цена будет у верхней границы этого диапазона, банку надо будет привлечь допэмиссию на $1-2 млрд. Но он полагает, что ВТБ удастся избежать допэмиссии акций.
На российском рынке у Generali есть только страховые активы: в России работают «Дженерали ППФ страхование жизни» и «Дженерали ППФ общее страхование». Их акционер — Generali PPF Holding (Generali Group принадлежит 51% в этом СП, остальные 49% контролирует чешская группа PPF). Главный российский актив партнера Generali на российском рынке, PPF, — розничный «Хоум кредит энд финанс банк» (ХКФ). В прошлом году на рынке активно обсуждалась информация о вхождении ВТБ в капитал этого банка.
В пресс-службе ВТБ и PPF Group интерес ВТБ к ХКФ опровергают. Старший аналитик «Уралсиба» Леонид Слипченко полагает, что интерес Generali к ВТБ не связан с ХКФ, тем более что ВТБ сейчас покупает два других банка. По его мнению, вхождение Generali в капитал ВТБ может носить отчасти политический характер: между Россией и Италией установились партнерские отношения.
Советник Xenon Capital Partners Дэвид Хекстер полагает, что идеальный якорный инвестор для ВТБ — инвестор с долгосрочной стратегией, который не будет продавать акции с целью получения спекулятивного дохода. «Для Generali возможное вхождение в капитал ВТБ может быть стратегической покупкой, потому что они представлены на рынке страхования жизни и пенсионных денег, т. е. у них долгосрочный портфель», — полагает Кантарович.
Получить комментарии в Generali вчера не удалось.
ВТБ - коммерческий банк Основной акционер – правительство России (85,5%). Капитализация (ММВБ) – 194,4 млрд руб. Финансовые показатели (МСФО, 9 месяцев 2010 г.): активы – 3,753 трлн руб., капитал – 545,4 млрд руб., прибыль – 38,8 млрд руб.
Generali Group - страховая группа Крупнейшие акционеры (данные компании на 7 декабря 2010 г.): Mediobanca Group (13,47%), Банк Италии (4,49%), Blackrock Group (2,82%). Капитализация – 25,69 млрд евро. Финансовые показатели: Активы (на 30 сентября 2010 г.) – 423,3 млрд евро, страховые премии – 47,99 млрд евро, чистая прибыль (за девять месяцев 2010 г.) – 1,5 млрд евро.
Наиля АСКЕР-ЗАДЕ
Вся пресса за 7 февраля 2011 г.
Смотрите другие материалы по этой тематике: Иностранцы в России, Компании и капиталы, Сделки
В материале упоминаются: |
Компании, организации:
|
|
|
|
Установите трансляцию заголовков прессы на своем сайте
|
|
|
Архив прессы
|
|
|
|
Текущая пресса
|
| |
8 мая 2024 г.
|
|
Новгород, 8 мая 2024 г.
Штраф на полмиллиона рублей получила медицинская сотрудница, занимавшаяся хищениями
|
|
Бизнес Грузия, 8 мая 2024 г.
С 1 июня 2024 года для въезда в Грузию будет нужна медицинская страховка
|
|
Право.Ru, 8 мая 2024 г.
«АльфаСтрахование» оспаривает санкции ЕС
|
|
Report.Az, Баку, 8 мая 2024 г.
В ЦБА обсуждены стратегические цели страхового сектора
|
|
НГС, Новосибирск, 8 мая 2024 г.
Новосибирец отсудил у страховой компании 12-кратную сумму компенсации за ДТП
|
|
Тренд, Баку, 8 мая 2024 г.
ЦБ Азербайджана и СК обсудили стратегические приоритеты сектора
|
|
Бел.Ru, Белгород, 8 мая 2024 г.
Предприниматели в Белгородской области стали чаще страховать риски и имущество
|
|
Финмаркет, 8 мая 2024 г.
ЦБ РФ предлагает ввести 2 «периода охлаждения» по договорам долевого страхования жизни
|
|
ТАСС, 8 мая 2024 г.
ЦБ предложил ввести период охлаждения по полисам долевого страхования жизни
|
|
Коммерсантъ-Нижний Новгород, 8 мая 2024 г.
НСА: заморозки в Нижегородской области создают опасность для озимых
|
|
Красноярский рабочий, 8 мая 2024 г.
Подсчитали - прослезились
|
|
ГТРК Алания, Владикавказ, 8 мая 2024 г.
В Северной Осетии снизилось число жалоб на страховые компании
|
|
Хабаровский край сегодня, 8 мая 2024 г.
В Хабаровском крае аферисты теперь действуют от имени фонда ОМС
|
|
ГТРК Белгород, 8 мая 2024 г.
Банк России предупредил белгородцев о новом виде мошенничества
|
|
Вестник ГЛОНАСС, 8 мая 2024 г.
Кризис на рынке автострахования в США. Телематические предложения уменьшаются
|
|
МК в Хакасии, 8 мая 2024 г.
В Хакасии мошенники начали пользоваться полисами ОМС для обмана
|
|
Регионы России, 8 мая 2024 г.
Правоохранительные органы предупредили сразу о двух новых мошеннических схемах
|
 Остальные материалы за 8 мая 2024 г. |
 Самое главное
 Найти
: по изданию
, по теме
, за период
 Получать: на e-mail, на свой сайт
|
|
|
|
|
|